Palacios is de topscorer van Castilla dit seizoen met 14 doelpunten en heeft zes optredens voor het eerste elftal gemaakt onder hoofdcoach Álvaro Arbeloa, goed voor in totaal 76 minuten, nadat hij zich heeft opgewerkt toen de selectie werd getroffen door een blessurecrisis. Hij heeft voldoende indruk gemaakt om te suggereren dat hij klaar is voor consistent senior voetbal, en Real Madrid deelt die beoordeling.
Diario AS meldt dat beide clubs formele aanvragen hebben gedaan en dat geen van beide een ongewenste bestemming zou zijn vanuit het perspectief van de club. De staat van dienst van Como met Castilla-spelers geeft hen een natuurlijk voordeel op de markt -- Nico Paz is teruggeroepen door Real Madrid na een uitzonderlijk seizoen met het team van Cesc Fàbregas, en Jacobo Ramón heeft zich daar ook ontwikkeld.
De Italiaanse club is ook in de race voor een Europese plek volgend seizoen, met drie punten achterstand op een Champions League-plaats.
De aantrekkingskracht van Osasuna is deels persoonlijk. Palacios werd geboren en geregistreerd in Navarra door een curieuze voetbalongeluk -- zijn vader, César Palacios senior, speelde voor Numancia ten tijde van zijn geboorte en de familie registreerde de pasgeborene daar ondanks de Soria-verbinding -- wat betekent dat de jongere Palacios voldoet aan de strikte geschiktheidseisen van Athletic Club voor de Baskische regio, hoewel Athletic zich nu heeft teruggetrokken uit de race nadat ze besloten dat de voorkeursovereenkomst van Real Madrid, waarbij 50 procent van zijn rechten met een terugkoopoptie wordt verkocht, niet overeenkomt met hun transfermodel.
De interesse van Osasuna is oprecht en langdurig, versterkt door het model dat afgelopen zomer met Víctor Muñoz is vastgesteld, die bij de club is opgebloeit en wiens waarde als gevolg daarvan sterk is gestegen.
Real Madrid zal Palacios niet volledig verkopen. Hun voorkeurstructuur houdt in dat ze een terugkoopoptie behouden, vergelijkbaar met de regeling van Nico Paz. Een volledige verkoop zou de prijs aanzienlijk verhogen -- vergelijkbare spelers in dezelfde categorie hebben vergoedingen van €40-60 miljoen opgeleverd.